Het Nederlandse Incotec Group, dat wereldwijd techniek en chemicaliën levert ter verbetering van zaden, wordt overgenomen door Britse branchegenoot Croda International. Het bedrijf heeft € 155 miljoen over voor zowel de aandelen als schuldenlast van Incotec. Loyens & Loeff en Rabobank voorzagen de verkopende partijen van advies.
Incotec zal onder haar eigen naam actief blijven in de markt. Croda hoopt echter wel synergievoordelen te behalen uit gecombineerde sales-activiteiten en research en development. Met de productie van chemicaliën is Croda actief in de marktsectoren Personal Care, Life Sciences, waaronder Crop Care en Health Care, Performance Technologies en Industrial Chemicals.
Na een geslaagde managementbuy-out in 2007 is Incotec eigendom van enkele managers en investeerder ABN Amro Participaties (binnen het Fund III portfolio). Zij vinden in Croda een nieuwe aandeelhouder. Bij de verkoop kregen Stichting Administratiekantoor Incotec Group en ABN Amro Participaties juridisch advies van Loyens & Loeff. Het team bestond uit Herman Kaemingk, Pieter van Druten, Marco de Lignie, Wendy van der Starre, Jasper Moonen, Melanie de Ruijter, Antoinette van der Hauw, Lisanne Bakker en Marijn Bruins.
Rabobank Corporate Finance Advisory gaf financieel advies aan de verkopende partijen. Rabobank werkte met Derk van der Erve, Yvonne Rooijakkers, Anders Rasmussen en Okke Bogaerts aan de zaak.
Incotec levert technieken voor zaaizaadverbetering en is ontstaan in 1968, eerst als onderdeel van zaadbedrijf Royal Sluis, maar kort daarop als zelfstandig bedrijf. Bij Incotec werken ruim 500 mensen verdeeld over dertien landen en twaalf productielocaties.
Een overzicht van deze deal is te vinden in de OverFusies databank